Hedging là gì? Những lưu ý nhà đầu tư cần biết

Hedging là kỹ thuật đầu tư mà nhà đầu tư cần nắm khi gia nhập thị trường chứng khoán. Bởi quý nhà đầu tư có thể thu được lợi nhuận lớn trong thời gian ngắn nhưng cũng không thể tránh khỏi những rủi ro dẫn đến thua lỗ. Vậy hedging là gì?

Hedging là gì?

Hedging là một thuật ngữ quen thuộc với các nhà đầu tư lâu năm, dày dặn kinh nghiệm tuy nhiên, thuật ngữ này khá xa lạ và mới mẻ với các nhà đầu tư mới gia nhập thị trường.

Hedging có vai trò bảo vệ các danh mục đầu tư nếu như có rủi ro xảy xa. Chúng ta cũng có thể hiểu phương pháp đầu tư này như một loại bảo hiểm, nó giúp các nhà đầu tư đưa mức những rủi ro về mức thấp nhất khi thị trường có biến động xấu.

Có thể hiểu, hedging là việc nhà đầu tư mở ra 1 vị thế nghịch đảo với vị thế đang nắm giữ. Cụ thể các nhà đầu tư sẽ thực hiện giao dịch với 2 lệnh đối nghịch nhau trên cùng một cặp tiền tệ với cùng một khối lượng nhất định. Nếu như thị trường có biến động ngược lại với những gì mà nhà đầu tư đang kỳ vọng, và vị thế này gặp phải rủi ro, khi đó Hedging sẽ tạo ra lợi nhuận và đồng thời nó sẽ sử dụng khoản lợi nhuận đó để đắp vào phần lỗ của nhà đầu tư.

Khi sử dụng phương pháp này, nhà đầu tư sẽ tự đưa ra quyết định việc có thực hiện hay không và mức độ phòng tránh rủi ro tùy thuộc vào chiến lược hedging nhà đầu tư sử dụng.

Ứng dụng hedging vào thị trường tài chính Việt Nam

Sau khi tìm hiểu hedging là gì, chúng ta tiêp;s tục nghiên cứu cách ứng dụng phương pháp này trong thị trường tài chính trong nước.

Thị trường chứng khoán

Ở lĩnh vực chứng khoán sản phẩm phổ biến nhất trên thị trường là cổ phiếu. Công cụ Hedging ở thị trường này thường là những hợp đồng tương lai hoặc hợp đồng quyền chọn. Trong đó, phổ biến nhất là hợp đồng quyền chọn.

Thị trường hàng hóa

Ở lĩnh vực này, các sản phẩm đầu tư thường sẽ là nông sản, năng lượng, kim loại, khoáng sản,… Và những rủi ro ở thị trường này gặp phải thường là thiên tai, thời tiết, nguồn nguyên bị cạn kiệt,… mà giá cả của các sản phẩm liên quan cũng bị ảnh hưởng rủi ro theo. Chính vì thế mà phương pháp Hedging ở thị trường hàng hoá này cũng được sử dụng khá phổ biến, chủ yếu là hợp đồng tương lai. Khác với hợp đồng quyền chọn, khi sử dụng hợp đồng tương lai, bắt buộc nhà đầu tư phải thực hiện quyền chứ không được chọn có hay không.

Thị trường ngoại hối

Tại thị trường này sản phẩm chủ yếu được giao dịch là các cặp tỷ giá. Thông thường nghiệp vụ hedge được các nhà đầu tư chuyên nghiệp hoặc các nhà đầu tư thuộc tổ chức tài chính áp dụng. Đối với các nhà đầu tư tại Việt Nam thị trường ngoại hối không được phổ biến rộng rãi có thể bởi vì chi phí giao dịch.

Lưu ý khi sử dụng hedging là gì?

Một số lưu ý khi nhà đầu tư cần lưu ý khi lựa chọn đầu tư hedging như sau:

Để tránh những rắc rối không đáng có trong nhà đầu tư cần phải có sự tìm hiểu kỹ càng về phương thức đầu tư này. Nguyên nhân vì không phải sàn giao dịch nào cũng cho phép sử dụng phương pháp này.

Việc sử dụng đồng thời 2 lệnh cùng lúc đồng nghĩa với việc nhà đầu tư phải chịu cùng lúc 2 khoản phí. Vì vậy cần cân nhắc về vấn đề phí giao dịch khi sử dụng.

Để tối thiểu được rủi ro cho bản thân xuống mức thấp nhất nhà đầu tư nên ưu tiên sử dụng các cặp tiền có biên độ biến động ít.

Dự đoán thị trường của nhà đầu tư đôi khi gặp phải sai lầm do xác suất các cặp tiền ngoại hối tương quan nghịch đảo không thể tuyệt đối hoàn toàn 100%.

Ở các giai đoạn chọn lệnh duy trì, nếu nhà đầu tư không có sự quyết đoán và tỉnh táo sẽ rất dễ mất đi cơ hội thu được lợi nhuận cao.

Trên đây là những kiến thức cơ bản nhất về đầu tư hedging là gì? Và một số lưu ý khi nhà đầu tư lựa chọn đầu tư hedging. Hy vọng những những kiến thúc trên sẽ mang lại những thông tin hữu ích giúp nhà đầu tư có thể giao dịch thành công.

Xem thêm: